digilib@itb.ac.id +62 812 2508 8800


2013 TA PP JULIARIS MAGDA MUSTILLUCIANA 1-BAB 1.pdf
Terbatas  Alice D
» Gedung UPT Perpustakaan

2013 TA PP JULIARIS MAGDA MUSTILLUCIANA 1-BAB 2.pdf
Terbatas  Alice D
» Gedung UPT Perpustakaan

2013 TA PP JULIARIS MAGDA MUSTILLUCIANA 1-BAB 3.pdf
Terbatas  Alice D
» Gedung UPT Perpustakaan

2013 TA PP JULIARIS MAGDA MUSTILLUCIANA 1-BAB 4.pdf
Terbatas  Alice D
» Gedung UPT Perpustakaan

2013 TA PP JULIARIS MAGDA MUSTILLUCIANA 1-BAB 5.pdf
Terbatas  Alice D
» Gedung UPT Perpustakaan


Value-at-Risk (VaR) merupakan salah satu metode pengukuran risiko yang cukup banyak digunakan pada saat ini. Terdapat beberapa pendekatan yang digunakan dalam perhitungan VaR yaitu historical simulation, variance-covariance, dan simulasi Monte Carlo. Untuk melakukan perhitungan VaR terhadap portofolio yang berisi dua variable, maka perlu diperhatikan apakah kedua variabel ini memiliki ketergantungan. Teori kopula merupakan alat yang fundamental dalam memodelkan distribusi dari dua variabel. Di dalam kopula tercakup distribusi gabungan dari masing-masing variabel dan ketergantungan di antaranya, sehingga kopula merupakan alat yang tepat untuk memodelkan variabel-variabel yang memiliki ketergantungan. Salah satu perkembangan kopula saat ini adalah kopula bersyarat, yang merupakan kopula dengan komponennya berupa distribusi marginal bersyarat. Kopula bersyarat ini memiliki struktur yang dinamis, yang dapat digunakan terhadap data yang mempunyai waktu yang berbeda. Tugas akhir ini memanfaatkan kopula bersyarat untuk menentukan VaR dari portofolio yang berisi saham Nasdaq dan S&P 500.